Liniowa regresja czasu i cen Analitycy techniczni i analitycy ilościowi stosują zasady statystyczne na rynku finansowym od samego początku. Niektóre próby zakończyły się wielkim sukcesem, podczas gdy niektóre nie były. Kluczem jest znalezienie sposobu na identyfikację trendów cenowych bez omylności i stronniczości ludzkiego umysłu. Jedną z metod, która może być skuteczna dla inwestorów i dostępna w większości narzędzi do tworzenia wykresów, jest regresja liniowa. Regresja liniowa analizuje dwie odrębne zmienne w celu zdefiniowania pojedynczej zależności. W analizie wykresu. dotyczy to zmiennych ceny i czasu. Inwestorzy i handlowcy, którzy używają wykresów, rozpoznają wzloty i spadki ceny drukowane poziomo z dnia na dzień, z minuty na minutę lub z tygodnia na tydzień, w zależności od oszacowanego czasu. Różne podejścia rynkowe sprawiają, że analiza regresji liniowej jest tak atrakcyjna. (Dowiedz się więcej o analizie ilościowej w Quantitative Analysis of Hedge Funds.) Podstawy krzywej dzwonka Statystycy wykorzystali metodę krzywej dzwonowej, zwaną również rozkładem normalnym. do oceny konkretnego zestawu punktów danych. Rysunek 1 jest przykładem krzywej dzwonowej, oznaczonej ciemnoniebieską linią. Krzywa dzwonowa reprezentuje formę różnych zdarzeń punktów danych. Większość punktów zwykle odbywa się w kierunku środka krzywej dzwonowej, ale z czasem punkty zbłądzą lub odbiegają od populacji. Niezwykłe lub rzadkie punkty są czasami znacznie poza normalną populacją. Rysunek 1: Krzywa dzwonowa, rozkład normalny. Jako punkt odniesienia, powszechne jest, że średnie wartości tworzą średnią punktację. Średnia niekoniecznie reprezentuje środek danych, a zamiast tego przedstawia średnią punktację zawierającą wszystkie odległe punkty danych. Po ustaleniu średniej analitycy określają, jak często cena odbiega od średniej. Standardowe odchylenie od jednej strony średniej wynosi zwykle 34 danych lub 68 punktów danych, jeśli spojrzymy na jedno pozytywne i jedno negatywne odchylenie standardowe, które reprezentuje sekcja pomarańczowej strzałki. Dwa odchylenia standardowe obejmują w przybliżeniu 95 punktów danych i razem tworzą pomarańczowe i różowe sekcje. Bardzo rzadkie zdarzenia, reprezentowane przez fioletowe strzałki, występują na ogonach krzywej dzwonowej. Ponieważ każdy punkt danych, który pojawia się poza dwoma standardowymi odchyleniami, występuje bardzo rzadko, często zakłada się, że punkty danych cofną się w kierunku średniej lub regresu. (Aby uzyskać dalsze informacje, patrz Modern Portfolio Theory Stats Primer.) Cena akcji jako zestaw danych Wyobraź sobie, że jeśli weźmiemy krzywą dzwonową, odwrócimy ją na bok i zastosujemy do wykresu giełdowego. To pozwoli nam zobaczyć, kiedy bezpieczeństwo jest wykupione lub wyprzedane i gotowe, aby powrócić do średniej. Na rysunku 2 do wykresu dodano analizę regresji liniowej, dając inwestorom niebieski kanał zewnętrzny i linię regresji liniowej przez środek naszych punktów cenowych. Ten kanał pokazuje inwestorom aktualny trend cenowy i zapewnia średnią wartość. Korzystając ze zmiennej regresji liniowej, możemy ustawić wąski kanał przy jednym odchyleniu standardowym lub 68, aby stworzyć zielone kanały. Chociaż nie ma krzywej dzwonowej, widzimy, że cena odzwierciedla teraz podział krzywych dzwonowych, zauważony na Rysunku 1. Rysunek 2: Ilustracja handlu średnim zwrotem za pomocą czterech punktów. Handel średnim zwrotem Ta konfiguracja jest łatwo handlowana przy użyciu czterech punktów na wykres, jak przedstawiono na rysunku 2. Nr 1 jest punktem wejścia. Staje się to tylko punktem wejścia, gdy cena zmieniła się na zewnętrzny niebieski kanał i powróciła do standardowej linii odchylenia. Nie polegamy po prostu na tym, że cena jest wartością odstającą, ponieważ może dojść do dalszego wzrostu. Zamiast tego chcemy, aby miało miejsce zdarzenie zewnętrzne i cena, aby powrócić do średniej. Powrót z pierwszego odchylenia standardowego potwierdza regresję. (Sprawdź, w jaki sposób założenia teoretycznych modeli ryzyka są porównywane z rzeczywistymi wynikami rynkowymi, zapoznaj się z wykorzystaniem i ograniczeniami zmienności). W punkcie 2 znajduje się punkt stop-loss, w przypadku gdy przyczyna wartości odstających nadal negatywnie wpływa na cenę. Ustawienie zlecenia stop-loss w łatwy sposób definiuje kwotę ryzyka transakcji. Dla opłacalnych wyjść zostaną ustalone dwa cele cenowe na poziomie 3 i 4. Naszym pierwszym oczekiwaniem w handlu było przywrócenie do linii średniej, a na rysunku 2 planowane jest wyjście z połowy pozycji blisko 26,50 lub aktualnej wartości średniej. Drugi cel działa przy założeniu kontynuacji trendu, więc inny cel zostanie ustawiony na przeciwnym końcu kanału dla innej standardowej linii odchylenia, lub 31,50. Ta metoda definiuje możliwą nagrodę dla inwestorów. Rysunek 3: Wypełnianie średniej ceny W miarę upływu czasu cena będzie rosła w górę iw dół, a kanał regresji liniowej będzie podlegał zmianom w miarę spadku starych cen i pojawiania się nowych cen. Jednak cele i zatrzymania powinny pozostać takie same aż do wypełnienia średniej ceny docelowej (patrz rys. 3). W tym momencie zysk został zablokowany, a stop-loss powinien zostać przesunięty do pierwotnej ceny wejścia. Zakładając, że jest to wydajny i płynny rynek. pozostała część handlu powinna być wolna od ryzyka. (Dowiedz się więcej w rozdziale "Efektywność rynku efektywnego".) Rysunek 4: Wypełnianie średniej ceny. Pamiętaj, że zabezpieczenie nie musi się zamykać po określonej cenie, ponieważ zamówienie, aby je wypełnić, musi osiągnąć cenę intraday. Być może wypełniłeś drugi cel w którymkolwiek z trzech obszarów na Ryc. 4. Prawdziwie uniwersalni technicy i handlowcy kwantowi często pracują na jednym systemie dla określonego zabezpieczenia lub akcji i stwierdzają, że te same parametry nie działają na inne papiery wartościowe lub akcje. Piękno regresji liniowej polega na tym, że cena i okres bezpieczeństwa determinują parametry systemu. Użyj tych narzędzi i zasad określonych w tym artykule na temat różnych papierów wartościowych i ram czasowych, a będziesz zaskoczony jego uniwersalnym charakterem. (Aby dowiedzieć się więcej na ten temat, zobacz Lepsze portfolio za pomocą alfa i bety oraz kwestie stylu w modelowaniu finansowym). Średnia rewersja. Co to jest średnia rewersja? Średnia rewersja to teoria sugerująca, że ceny i zwroty ostatecznie cofają się w kierunku średniej lub średniej. Ta średnia lub średnia może być historyczną średnią ceny lub zwrotu, lub inną odpowiednią średnią, taką jak wzrost gospodarki lub średni zwrot z branży. PRZECIWANIE DIAGNOZA Średnia rewersja Ta teoria doprowadziła do wielu strategii inwestycyjnych obejmujących zakup lub sprzedaż akcji lub innych papierów wartościowych, których ostatnie osiągnięcia znacznie się różniły od ich historycznych średnich. Zmiana przychodów może być jednak oznaką, że firma nie ma już tych samych perspektyw, jak to kiedyś zrobiła, w takim przypadku mniej prawdopodobne jest, że nastąpi średnie odwrócenie. Procent zwrotów i cen nie są jedynymi środkami, za które można uznać średnie obniżenie stóp procentowych, a nawet stosunek ceny do zysków firmy może podlegać temu zjawisku. Odwrócenie wymaga zwrotu dowolnego warunku z powrotem do poprzedniego stanu. W przypadku średniej rewersji myśli się, że każda cena, która odbiega daleko od normy długoterminowej, znów powróci, powracając do jej rozumianego stanu. Teoria skupia się na odwróceniu jedynie stosunkowo ekstremalnych zmian, ponieważ normalny wzrost lub inne fluktuacje są oczekiwaną częścią paradygmatu. Średnia teoria rewersji jest używana jako część analizy statystycznej warunków rynkowych i może być częścią ogólnej strategii handlowej. Odnosi się to dobrze do pomysłów kupowania niskich i sprzedających wysokie, mając nadzieję na identyfikację nieprawidłowej aktywności, która teoretycznie powróci do normalnego schematu. Powrót do normalnego wzoru nie jest gwarantowany, ponieważ nieoczekiwany wysoki lub niski poziom może wskazywać na zmianę normy. Takie zdarzenia mogą obejmować, ale nie ograniczają się do, nowych wydań produktów lub wydarzeń po stronie pozytywów, lub wycofań i procesów sądowych po stronie negatywnej. Nawet przy ekstremalnych zdarzeniach możliwe jest, że bezpieczeństwo będzie miało przeciętne odwrócenie. Podobnie jak w przypadku większości działań rynkowych, istnieje niewiele gwarancji, w jaki sposób poszczególne wydarzenia wpłyną lub nie wpłyną na ogólne odwołanie się do poszczególnych papierów wartościowych. Średnie obroty w obrotach odwracalnych Średni obrotów odwracania wydaje się wykorzystywać do ekstremalnych zmian w wycenie określonego zabezpieczenia, opierając się na założeniu, że powróci do poprzedniego stanu. Teoria ta może być zastosowana zarówno do kupowania, jak i sprzedaży, ponieważ pozwala inwestorowi czerpać zyski z nieoczekiwanych wzrostów i oszczędzać na występowaniu nienormalnego niskiego. Jak kanały regresyjne mogą poprawić twój trend w handlu - zalety handlu kanałami - kanały nacisku: A Szybkie wyjaśnienie - Jak handlować kanałami regresji Głębokie prawdy są często raczej prostymi prawdami. Jeśli chodzi o handel na rynku walutowym, istnieje mnóstwo różnych sposobów, aby znaleźć ładną transakcję, którą należy wprowadzić, a następnie zdecydować, kiedy zakończyć transakcję. Istnieje jednak tylko kilka sposobów, że handlowcy sami wyrządzają sobie krzywdę. Dźwignia jest oczywiście jednym ze sposobów, w jaki inteligentna konfiguracja może przekształcić się w zły handel, ponieważ niewielkie ruchy na rynku, które nie wpływają na ogólny trend, mogą zaszkodzić rachunkowi nadmiernie niedofinansowanego niedofinansowanego inwestora. Po drugie, można powiedzieć, że wielu inwestorów próbuje wybrać górną lub dolną część ruchu, zanim dowody udowodnią, że jest to rozważny handel. Korzyści z kanałów sprzedaży kanałów dystrybucji to proste narzędzie do wskazania ogólnego kierunku, w którym cena zmierza do określonego czasu. To pozwala ci zobaczyć duży obraz, który wielu handlowców ignoruje w nadziei na złapanie ldquothe turnrdquo. Często zdarza się, że tura jest rzadkością, a większość poprawek może zostać zniszczona za pomocą niewystarczającej dźwigni finansowej bez zranienia konta. Nadgodziny, ta metoda śledzenia ogólnego trendu, który wkrótce zostanie zidentyfikowany przez kanał, może być skuteczniejsza niż transakcje dokonywane często przez handlowców, którzy są w stanie odgadnąć, kiedy rynek się odwróci. Kanały regresji: Szybkie wyjaśnienie Ponieważ kanały zostały wyjaśnione, są one dość proste, a Twoje wcześniej prawdopodobnie widziały je na listach przebojów. Jednak istnieje wiele kanałów i jeden konkretny typ kanału będzie używany dzisiaj, Kanał regresji. Przeanalizujemy różnice w kanale regresyjnym i innych kanałach cenowych oraz sposobach ich wykorzystania. Jednakże, podobnie jak inne metody handlu, analiza wielu ram czasowych może być pomocna, ponieważ daje szersze spojrzenie na whatrsquos i zapobiega nadmiernemu skupianiu się na krótkoterminowym hałasie na rynku. Learn Forex: Kanały regresji są domyślną ofertą na wykresie Marketscope Utworzony przez Tyler Yell, kanały regresji CMT zapewniają medianę, a następnie równomiernie rozmieszczone lub równoległe linie powyżej i poniżej, które mogą działać jako wsparcie i opór. Wysokość kanału będzie zależna od najwyższego lub najniższego zamknięcia od linii środkowej w wybranym przez ciebie przedziale czasu. Linia mediana opiera się na prostej regresji liniowej opartej na cenach zamknięcia. Regresja liniowa jest formułą algebraiczną, która pomaga znaleźć medianę danych w danym czasie i przekształcić tę medianę w linię, która może zostać ekstrapolowana do przodu w celach handlowych. Podczas gdy ostatnie zdanie może wywołać ból głowy, linia regresji jest wybierana dla ciebie, gdy wybierzesz odpowiedni wysoki i niski poziom, a kanał wokół linii pomoże ci osiągnąć nastawienie handlowe. Learn Forex: Linia regresji zapewnia kierunkowe odchylenie między dwoma skrajnymi wykresami Utworzony przez Tyler Yell, CMT Po wybraniu kanału regresji, należy wybrać górną i dolną granicę bieżącego okresu dla narysowania kanału regresji. Powyżej widać, że kanał jest odciągany najbardziej skrajnie blisko wyżej lub niżej od linii regresji liniowej. Kanał nie musi być przerysowywany, ponieważ linie są ustawione na rozciąganie do przodu. Przydatna wskazówka: kiedy ceny przekraczają górną lub dolną linię kanału, jesteś świadkiem ekstremum, które wkrótce dostanie potężnego odbicia w kierunku linii środkowej lub odwrócenia, które może zapewnić wiele późniejszych okazji. Jak handlować kanałami regresji Głównym punktem kanałów regresji jest handel w kierunku linii regresji liniowej. Wykres EURUSD ma dolną linię regresji, która zapewnia traderom tendencję spadkową. Ponieważ zawsze dbamy o handel z dobrym ryzykiem: nagroda, gdy ceny znajdują się powyżej linii regresji lub przesuwają się do górnej linii kanału regresyjnego, transakcje sprzedaży mogą być zatrzymane powyżej ostatniej wysokiej lub ustalonej kwoty pip w zależności od preferencji . Learn Forex: Kanał regresji na stronie USDOLLAR pokazuje ważną tabelę wsparcia utworzoną przez Tylera Yell'a, wykres CMT Stworzony przez Tylera Yella, CMT Itrsquos ekscytujący, aby pomyśleć o topie, ale występowanie jest rzadkie i dlatego często najlepiej jest postawić na kontynuację trendu. Oczywiście przy odpowiedniej dźwigni przerwa w udzielaniu wsparcia nie zaszkodzi tak źle i może utrzymać spokój umysłu, gdy wzrasta niestabilność. Przy podejmowaniu decyzji, kiedy osiągnąć zysk, najbardziej powszechnym podejściem jest linia regresji. Bardziej agresywni handlowcy mogą spojrzeć na najwyższą linię i śledzić ich zatrzymanie w drodze na szczyt regresyjny, ale górna linia trendu wzrostowego rzadko jest dotknięta przekroczeniem, z wyjątkiem najsilniejszych trendów lub szczytów wyczerpania. Learn Forex: Kanały w kanale mogą pomóc w wejściu na czas w większej skali wykresu Utworzone przez Tyler Yell, CMT Wreszcie, jeśli podoba Ci się koncepcja handlowania kanałem regresji, ale chcesz więcej akcji, możesz narysować kanały w kanałach. Rysując kanały w kanałach, można zobaczyć, kiedy wygasły drobne korekty w ogólnym trendzie, a ogólny trend i niewielki trend poruszają się teraz w tym samym kierunku. Tak czy inaczej, możesz zatrzymać się poniżej ostatniego huśtawka niski lub wysoki dla trendu spadkowego, gdy pojawi się zamknięcie z kanału korekcyjnego. --- Napisane przez Tyler Yell, Instruktor Handlowy Aby skontaktować się z Tylerem, napisz e-mail tyelldailyfx Aby zostać dodanym do listy dystrybucyjnej e-mail Tylers, kliknij tutaj Tyler jest dostępny na Twitterze ForexYell DailyFX zapewnia aktualności na rynku forex i analizę techniczną trendów mających wpływ na globalne rynki rynki walutowe.
No comments:
Post a Comment